Quản lý rủi ro

ETF cổ phiếu có thực sự chống được lạm phát? Phân tích mối quan hệ giữa lạm phát, lãi suất và giá ETF, so sánh với vàng, bất động sản, và ảnh hưởng tới kế hoạch FIRE.

Cách tốt nhất để biết bạn có chịu được một đợt thị trường giảm 30-50% hay không là kiểm tra trước khi nó xảy ra, không phải khi đang xảy ra. Bài viết hướng dẫn khung stress-test danh mục đơn giản, khép lại chuỗi bài về quản trị rủi ro ETF.

Không phải thị trường, mà chính bộ não của bạn mới thường là nguồn rủi ro lớn nhất. Bài viết giải thích bốn thiên kiến tâm lý phổ biến nhất khiến nhà đầu tư ETF quyết định sai, và cách nhận diện chúng trước khi chúng chi phối bạn.

Trước khi chọn quỹ ETF hay tỷ trọng danh mục, bạn cần biết mình thực sự chịu đựng được mức biến động nào. Bài viết cung cấp khung tự đánh giá khẩu vị rủi ro qua ba khía cạnh: khả năng, nhu cầu và thái độ với rủi ro.

Hai người có cùng tỷ suất lợi nhuận trung bình 30 năm có thể kết thúc với kết quả hoàn toàn khác nhau, chỉ vì thứ tự các năm tốt-xấu khác nhau. Bài viết giải thích rủi ro trình tự lợi nhuận — khái niệm quan trọng nhất mà người sắp nghỉ hưu sớm cần biết.

ETF quốc tế tăng giá không đồng nghĩa bạn lãi khi quy đổi về VND. Bài viết giải thích rủi ro tỷ giá hoạt động thế nào, ví dụ minh họa hai chiều, và cách cân nhắc khi mở rộng đầu tư ra ngoài thị trường Việt Nam.

Không phải ETF nào cũng đa dạng như tên gọi. Bài viết đào sâu rủi ro tập trung ngành bằng ví dụ thực tế so sánh VN30, VNFIN LEAD và VNDIAMOND, giúp bạn nhìn xuyên qua vẻ ngoài “đa dạng” để thấy rủi ro thật.

Đa dạng hóa không xóa được mọi rủi ro — nó chỉ loại bỏ rủi ro riêng của từng công ty (phi hệ thống), còn bất lực trước rủi ro chung của thị trường (hệ thống). Bài viết giải thích ranh giới này và cách quản trị rủi ro hệ thống thực sự hiệu quả.